比较金融制度：中国政策保险民营化
来源:用户上传
作者:
摘 要：中国保险体系存在着不可忽略的问题，完善中国贸易保险体系成为当今的一个热点。世界上有三大经营贸易保险的民营公司，分别是德国的Euler Hermes、荷兰的Atradius和法国的COFACE（科法斯）。通过介绍这三家民营企业政策保险民营化的状态，并且与中国出口信用保险公司（Sinosure）相比较，讨论中国出口信用保险公司是否能从国营转向民营，同时对政策保险民营化是否可以提高中国的保险体制这个问题进行分析。
关键词：出口信用保险 政策保险民营化 金融制度比较
中国的进出口贸易额在不断增长，根据国家统计局最新发表的数据，2019年上半年货物进出口总额146675亿元，同比增长3.9%，增速比一季度加快0.2个百分点;其中，出口79521亿元，增长6.1%;进口67155亿元，增长1.4%。进出口相抵，顺差12366億元，同比扩大41.6%。据商务部研究院数据表明，近几年，中国出口企业的坏账率约为5%，每年就损失400亿美元，损失率是发达国家平均水平的10至20倍。因此，进出口信用保险在面对外贸风险中有着重要的地位，中国各大进出口企业在面对对外贸易时需要强有力的保障，而中国出口信用保险公司（以下简称“中信保”）就是这个保障。但是，出口企业的坏账率依然高居不下，这表明中信保和中国的贸易保险制度并不能完全满足中国外贸企业对保险业务的需求。
一、中信保概要
中信保是由国家出资设立、支持中国对外经济贸易发展与合作的国有政策性保险公司，它只在英国伦敦设立了一处境外机构以及在其它国家设立6个境外工作组，在国内设有25个分机构。客户来源上看，中信保相对局限于中国市场;从保险商品来看，中信保还停留于传统基础的保险产品和产品服务，比如中长期出口信用保险、海外投资（租赁）保险业务、短期出口信用保险业务等。因此，在客户进行业务选择时，保险产品由客户自行选择模块。但是客户在选择时产品结构单一，精简的传统保险产品固然可以涵盖大部分的风险，但同时缺乏更为具体的保险产品，在面对更加复杂的国际情况时，单一的产品是不能够满足客户的需求的。其中Sino Rating是指中国出口信用保险公司资信评估中心，是中信保向海内外客户提供资信产品和服务的专业咨询机构。Sino Rating的数据网并不是由中信保建立的，它的数据来源于各大数据库资源：美国行业数据库、全球银行数据库、全球船舶信息数据库、全球企业并购信息库等数据库资源。虽然Sino Rating表面上拥有庞大的企业资信信息库、丰富的信息渠道资源，然而其得到的数据皆为二手资料，且Sino Rating并没有能力进行考证，因此，在其数据库中的数据可能会存在谬误。除此之外，它还会存在数据更新慢，数据提供不全等弊端。这些问题都会对数据分析结果产生不利的影响。
二、政策保险民营化案例
实现保险公司民营化可以减少国家的负担，改变目前因国有化而产生的弊端，而国外的COFACE、Euler Hermes（以下简称EH）和Atradius，这三家公司正是民营化成功的案例，它们属于由政府委托商业信用保险公司代理官方信用的保险账户。本文将会以这三家公司为案例，对中信保的民营化的状态进行分析。
（一）COFACE
COFACE是法国的一家出口信用保险公司，成立于1946年，在1994年之前，COFACE是由政府成立的专营出口信用保险服务的公司，在1994年COFACE实现了民营化。
至2019年上半年，它在67个国家设有直属机构，承保范围遍及200多个国家。COFACE的核心业务是信用保险，它主要包括贸易信用保险和特定合约信用保险两方面内容。COFACE可因企业对特定风险保障要求而提供以个案为基础的保险方案，在保留传统的保险业务的同时，不断发展新的业务及业务模式。2014年，COFACE推出全球解决方案Coface Global Solutions以及Top Liner。COFACE全球解决方案是一项专为大型跨国企业客户提供的信用保险服务，以配合跨国企业需要灵活性的操作、国际化的视野、专注和卓越的服务要求。Top Liner是传统的保险业务配套方案。保留传统方案可以满足最基础的业务需求，而两者的结合就迎合了不同市场上的不同顾客的需求。COFACE与康帕斯国际集团共同开发了统一数据库，还建立了可及时调整的信用等级体系以及完善的风险评估机制。COFACE建立的全球网络接收超过150个国家的集团公司和超过39个国家的合作公司，它拥有全世界155个国家（地区）近8000万家企业的数据资料。这些数据资料除了公司的资产负债表外，它还会对该公司在当地的信息进行收集。为此，COFACE将其专业信息中心网络的总数从23个增加到了40个，并定期分析及监控全球企业的信用状态，实时更新企业风险数据库，确保信息准确。此外，COFACE也会通过CofaServe进行实时网站数据交换。
（二）Atradius
Atradius是一家成立于1925年的荷兰公司，其最初设立目标是改善荷兰出口贸易。1932年开始，Atradius与荷兰政府合作，并代表荷兰政府向荷兰公司提供出口信贷服务，因此它的实质是政府委托商业信用保险公司代替政府直接成立相关进出口信用保险机构。
截至2019年上半年，Atradius在全球设有160多间办事处，遍布54个国家地区，Atradius的核心业务也是信用保险。与COFACE相似的是Atradius在设计简易保单结构Modula的同时，它也会根据客户的不同需求专门定制方案，实现新旧业务模式的结合。在具体产品中，Atradius在设计基础产品的同时，它不断推出新的理财产品，例如其中特殊产品模块中的直接不付款保险、多年项目合同受阻险、包括不兑现信用证在内的不付款风险险等，它满足了不同地区、不同种类的公司的需求。Atradius的数据网是由西班牙和葡萄牙的Iberinform，荷兰，比利时和英国的Graydon以及墨西哥的Informes和Atradius公司共同建立的。2018年，Atradius开发了一个新的工具IBM Watson，它使用IBM Watson工具读取了大量非结构化财务信息。Atradius所建立的数据网以及它所开发的一系列工具都保证了Atradius数据来源的准确性和有效性。 （三）Euler Hermes
Euler Hermes总部设于巴黎，1917年在德国设立，隶属德国安联集团，EH是典型的民营化公司代表。
Euler Hermes在58个国家设有服务网站，承包范围遍及130多个国家，其核心业务是贸易信用保险、托收、债券和担保。与上述两家公司的做法相同，EH有多个专业的团队去创新和研究新的团队，也有专业团队去研究新模式的可行性，因此它在更新业务模式的同时，它也在不断开发新的保险产品。这些保险产品包含了许多方面，包括企业被拒付的风险，控制拖欠和逾期付款的影响，以及在国际贸易中进口商品的担保等业务。具体的产品比如单笔发票保险，它是基于API的实时单笔信用保险服务，它通过解除对B2B贸易价值链上所有合作伙伴的发票级数据的访问为信贷风险管理开辟了新视角。Euler Hermes把传统基础的保险产品加以细分，从而可以根据客户的需求不断地推出新产品。EH的数据库由公司建立，它在全球有50多个国家的数据库，有2937个公开数据平台，发布了12个数据集。在Euler Hermes中有四个重点发展领域，其中之一就是大数据&AI。为此，Euler Hermes有一个专业的团队会对数据进行处理，同时Euler Hermes会使用顶尖的信息计算机技术和先进的强大算法得到更精确的风险数据和更好的市场决策。
三、对于国有企业民营化的相关政策思路建议
在中信保与三家民营企业之间，存在着明显的差距，具体表现在三方面：一是相关机构的设置，二是企业对产品的创新能力，三是企业的数据支持。
（一）相关机构设置
相较于在国际上不断扩张的COFACE、Atradius和Euler Hermes，中信保无论是在涉及的国家的数量还是在境外的直属机构的数量都远远不及这三家民营公司。境外机构的缺乏直接影响了中信保对境外市场的了解，从而使中信保对其市场判断与其事实有所差异。此外，境外机构存在的另一个影响就是可以扩大品牌的影响力，从而增加客户，保守地不设立境外机构就相当于放弃了这些市场的客户。
基于以上两个原因，本文建议国有企业在民营化的过程中要结合实际情况，对市场不断地进行扩张。在面对未知的市场时，若有必要可以设立相关机构来确保企业对市场的充分掌控，这不仅有利于对市场进行深入的调查，还有利于企业形象与企业文化在当地的传播。设立的相关机构若要在该市场上长久存在就必须要对企业进行本土化改革，这些措施会展现企业诚意与能力，从而使企业在该市场获得大量客源，这也有利于企业声誉的传播。
（二）产品创新能力
针对上述三家民营出口信用保险公司的保险产品，它们都有一个特点：在旧的业务模式的状态下不断开发新的业务模式和新的保险产品。由于中信保目前经营的对象大部分是国内的客户，因此它目前面对的市场相对于国际市场而言较为简单。但是，随着“一带一路”倡议的不断发展，国际形势的不断变化，我国出口贸易国的数量也在不断增加，未来所面对的市场也势必更加复杂。中信保的产品仅仅停留在基础阶段是完全不够的，基础的保险产品在任何一家保险公司都存在，因此，在面对有多项选择的客户时，客户对产品有着更高的要求。
因此，本文建议企业在民营化过程中需要注意产品的创新。如果说相关机构的设立是前提条件，那么产品就是核心条件。研究发现，我国国有企业依赖于政府，客户信任政府，导致客户信任国有企业的现象。因此国有企业与民营企业之间很难存在公平竞争的关系。但是，在竞争对手有着同样强大的经营能力以及融资能力时，客户会理所当然地选择更加贴合他们需要的产品。国有化企业过于维稳的运营方式致其缺少了活力与创新能力。在面对客户愈加多样化的需求时，国有化企业将难以维持其稳健的运营方式。因此，国有企业民营化有利于提高中国保险市场的竞争性以及积极性，而产品的不断创新则是企业民营化的表现形式之一。
（三）数据支持
根据上文所提到的案例，三家民营出口信用保险公司的数据库皆由其公司自行建立或参与建立，而中信保则是依赖于国内外各大数据库杂糅而成的。由于中信保的数据皆为二手资料，因此各大数据库向中信保所提供的数据可能存在修饰的情况，从而掩盖了这些数据所反映的真实的情况。同时，杂乱的数据会降低工作的效率，不适当的数据会导致后续的数据分析与原本所产生的数据有所偏差，这可能会影响最后的市场决策。
基于此，本文建议国有企业在民营化的过程中逐步建立属于公司的数据库。对于国有企业而言，数据的存在不是决定企业存亡的决定性因素，国有企业对数据库的关注度不会高于民营企业对它的关注。但是对于民营化企业而言，精准的市场预判可能会关系到企业未来的走向，精确的数据分析会维持企业良好的信誉。首先，民营企业在市场上竞争激烈，任何的差错都有可能导致企业蒙受损失，因此，国有企业在民营化过程中，企业建立自己的数据库与否至关重要;其次，国有企业的口碑起初是来源于政府，它的起点远高于民营企业，而民营企业的口碑是一点一滴积累起来的。由于数据的准确性会影响客户对企业的直接感官，因此民营企业在面对数据时，会更加谨慎小心。国有企业的立场造成了中国保险市场的平静以及“过度安全”，而国有企业民营化这一改变将会打破市场原有的平静，提高市场竞争这会使中国保险体制在竞争中提升。
四、对中信保的启示
中信保是典型的国有化企业代表，因此，国有企业的常见弊端也在存在于中信保中，比如過于维稳的运营方式。然而，随着经济全球化的不断深入与“一带一路”倡议的提出，中信保已经满足不了基础的业务与日益发展的保险业务之间的矛盾。
本文从相关机构、产品创新、大数据支持这三方面对四家进出口保险公司进行分析和详细比较，得出以下结论：第一，COFACE、Atradius和Euler Hermes的境外机构数量远大于中信保，中信保的境外服务覆盖率远低于三家民营化企业;第二，以上三家民营企业的产品创新程度也高于中信保;第三，这三家企业都有属于企业本身的数据网，这些都是三家民营企业的共同点，也是中信保所缺乏的重要因素。由于以上因素的缺乏，中信保还未做好面对复杂的国际市场情况的准备。
参考文献：
[1]王淳.中法出口信用保险模式研究[J].现代商业，2018（11）.
[2]张运智，高原.出口信用保险机构运营情况国际比较及其启示[J].宁德师范学院学报（哲学社会科学版），2019（06）.
[3]刘荣，崔琳琳.经济发达国家出口信用保险发展实践与启示[J].征信，2017（05）.
[4]李广子.国外关于民营化问题研究的最新进展[J].金融评论，2011（04）.
[5]沈洪涛，伍翕婷，武岳.国有企业民营化的环境影响研究[J].审计与经济研究，2018（09）.
〔杨云霞、韩月、周凌轲（通讯作者），江苏科技大学苏州理工学院〕
转载注明来源:https://www.xzbu.com/2/view-15218283.htm
